Logo Parlement Buxellois

Schriftelijke vraag betreffende het lot van de achtergestelde obligaties van Finance&Invest Brussels in de verzekeringsmaatschappij Integrale

Indiener(s)
Ariane de Lobkowicz
aan
Barbara Trachte, staatssecretaris van het Brussels Hoofdstedelijk Gewest, bevoegd voor Economische Transitie en Wetenschappelijk Onderzoek (Vragen nr 459)

 
Datum ontvangst: 07/10/2021 Datum publicatie: 13/12/2021
Zittingsperiode: 19/24 Zitting: 21/22 Datum antwoord: 09/12/2021
 
Datum behandeling van het stuk Indiener(s) Referentie Blz.
18/10/2021 Ontvankelijk p.m.
 
Vraag    Finance&Invest Brussels heeft ingetekend op een aantal achtergestelde obligaties van de verzekeringsmaatschappij Integrale die door de groep Nethys wordt gecontroleerd.

De activa van deze onderneming zullen worden verkocht aan de herverzekeraar Monument Re in ruil voor een herkapitalisatie, wat niet in goede aarde valt bij de obligatiehouders, die wellicht niets terugkrijgen van hun investering.

Daarom daagt een groep die ongeveer 30 à 35 miljoen euro vertegenwoordigt, d.w.z. bijna de helft van de obligatie-uitgifte, het college van bewindvoerders nu voor de rechtbank van de onderneming om de transactie te laten annuleren.

Graag een antwoord op volgende vragen:

Wat is het bedrag van de investering van Finance&Invest Brussels in Integrale en hoe hoog wordt dit momenteel boekhoudkundig gewaardeerd?

Wat rechtvaardigde deze (aanzienlijke?) investering in deze Luikse onderneming?
 
 
Antwoord    Finance&invest.brussels heeft 10 miljoen euro geïnvesteerd in Integrale. Zoals in detail uitgelegd in het beheersverslag over de rekeningen van F&IB afgesloten op 31/12/2020 dat bij de NBB werd ingediend, kunnen de inschrijving op obligaties uitgegeven door de maatschappij Integrale in 2014 en de huidige boekhoudkundige verwerking als volgt worden samengevat:

De verminderingen/terugnemingen van waardeverminderingen op vlottende activa omvatten hoofdzakelijk een toevoeging aan de waardeverminderingen tijdens het boekjaar 2020 ter waarde van 10 miljoen euro op een geldbelegging waarop in 2014 werd ingeschreven.

De geldbeleggingen van omvatten namelijk obligaties met een totale nominale waarde van 10 miljoen euro, waarop in december 2014 werd ingeschreven en die in januari 2025 vervallen. Deze obligaties werden uitgegeven door de verzekeringsmaatschappij Integrale, die momenteel ernstige financiële moeilijkheden ondervindt.

Volgens openbaar gemaakte informatie wordt de verzekeringsmaatschappij Integrale sinds enkele maanden te koop aangeboden door haar belangrijkste aandeelhouders. Dat verkoopproces is het voorwerp van tal van wendingen waarover is bericht de pers. Het is in die context dat de Nationale Bank van België op 23 februari 2021 een college van tijdelijke bestuurders heeft aangesteld om de raad van bestuur te vervangen en de bevoegdheden van het directiecomité uit te oefenen die het dagelijks beheer van de vennootschap overstijgen. De rekeningen van de vennootschap werden per 31 december 2019 afgesloten in discontinuïteit en vertonen een negatief eigen vermogen. Momenteel is de jaarrekening zoals afgesloten per 31 december 2020 nog niet beschikbaar.

Rekening houdend met al die elementen achtten de directieraad en de raad van toezicht, op aanbeveling van het auditcomité, het raadzaam om een waardevermindering te boeken op het volledige bedrag waarop werd ingeschreven door finance&invest.brussels, rekening houdend met de aanzienlijke onzekerheid over de terugbetaling die oorspronkelijk voor 2025 was gepland.

Ondanks deze beslissing tot boekhoudkundige voorzichtigheid heeft de raad van toezicht de directieraad de opdracht gegeven om alles in het werk te stellen om de belangen van finance&invest.brussels in dit dossier te verdedigen.

Hieraan moet worden toegevoegd dat die boekhoudkundige evaluatie uitsluitend gebaseerd is op de toepassing van de boekhoudkundige regels inzake voorzichtigheid. De evaluatie zou kunnen worden gecorrigeerd, aangezien finance&invest.brussels, rekening houdend met bepaalde elementen waarvan het in kennis is gesteld, samen met andere, met name buitenlandse investeerders, een rechtsvordering heeft ingesteld die de aldus vastgestelde waardevermindering zou kunnen verminderen.

In het kader van de belegging van thesaurieoverschotten en op zoek naar een hoog jaarlijks rendement, werd deze belegging in beursgenoteerde obligaties door de toenmalige directie geselecteerd op basis van een presentatie door het departement Asset Management van een bank.
Er is ook een rendement van 6,25%/jaar ontvangen gedurende 7 jaar, d.w.z. een totaal van 3.825.342 euro tot op heden.

Het is belangrijk op te merken dat een soortgelijke investering niet mogelijk zou zijn met de nieuwe investeringsstrategie van finance&invest.brussels, die is ontwikkeld en gevalideerd door de nieuwe directie, de raad van toezicht en het tiental aandeelhouders dat heeft deelgenomen aan de fondsenwerving van 131 miljoen euro in december 2020.